Во втором квартале стратегии точно поймали и отработали тренд ослабления рубля. Сейчас графики доходности по всем стратегиям линейки "Активный трейдер" закончили квартал на своих исторических максимумах.

Прошедший 1 квартал 2023 года для стратегий "Активный трейдер" закончился вблизи исторических максимумов по счету. В квартале  происходили  заметные движения во фьючерсе на пару рубль/доллар, которые стратегии успешно отработали. Кроме того, запущен  в  работу новый портфель для счетов от 100 тысяч рублей.

По  итогам 2022: На первый план вышли стратегии, которые в первую очередь обеспечивали сохранность капитала.

 28 декабря 2022 по портфелям "Активный трейдер" и "Активный трейдер 200" был достигнут новый исторический пик по счету, полностью отыграв просадку. Предыдущие пики были 26 июля. Портфель "Активный трейдер 600" приблизился к историческим значениям. 2022 год на финансовых рынках выдался запоминающимся. Торговым стратегиям "Активного  трейдера" пришлось столкнуться с условиями, которых раньше на рынках не было. И приходилось принимать решения в условиях неопределенности. Делать множество дополнительных тестов. Тестировались как сами стратегии, так и инструменты. Пришлось отказаться от большого количества стратегий внутри  портфеля Ведущего. Остались только такие, которые реально показали способность удержаться на плаву в быстро меняющихся условиях рынка. На первый план вышли стратегии, которые в первую очередь обеспечивали сохранность капитала. И именно эти стратегии не только сохранили капитал, но и позволили заработать. И результаты 2022 года стали самыми высокими за всю публичную историю стратегии. На 2023 год остались импульсные стратегии на фьючерсы на доллар и индекс РТС.

Проводятся тестовые сделки

Активность по стратегии снижена в связи со сложившейся ситуацией на рынке. В данный момент проводятся тестовые сделки. Ждем восстановления основных торгов в полном режиме.

Разделение портфеля.

По итогам длительного тестирования, было принято решение разделить портфель на три части: от 100 000 рублей до 200 000 рублей, от 200 000 рублей до 600 000 рублей и более 600 000 рублей. Разделение происходит по сумме средств на счете. Это необходимо для более оптимального подхода к управлению капиталом в каждом из трех портфелей. Для каждой из групп по отдельности будет применен свой подход к управлению размером позиции в сделке.

Можно ожидать движение доходности внутри красного коридора

Результаты работы автоматизированных Торговых Систем прогнозировать достаточно сложно. Но если попытаться применить методы технического анализа к графику изменения портфеля, то можно ожидать движение доходности внутри красного коридора.

Все сигналы в разнобой!

Рынок неопределенный и крайне разнонаправленный. Все сигналы в разнобой! Среднесрочные роботы хотят встать в лонг. Долгосрочные в шортах давно. Краткосрочные кто закрыл только что шорт, кто в лонгах. Ждем формирования выраженной тенденции. Еще немного терпения...

Остается только ждать разворота тенденции.

Портфель состоит из различных алгоритмов. Торговля ведется полностью автоматизировано. Периоды дохода сменяются периодами просадки. Алгоритмы настроены таким образом, чтобы переждать неблагоприятное время с минимальными издержками (по возможности). После чего по статистике ситуация разворачивается и наступает новый максимум. Сейчас наступил период просадок. Алгоритмы работают в штатном режиме, а значит остается только ждать разворота тенденции.

Инвестирование и трейдинг - это марафон, а не спринт.

Последние 2 квартала выделились необычно резкими падениями на основных рынках: фондовые рынки падали сильнее, чем во времена Великой Депрессии; самое сильное падение за историю на товарных рынках; упал рубль и ОФЗ; появился коронавирус и встала мировая экономика. Риски заметно возросли. В такое время можно хорошо заработать, но ошибиться довольно легко и цена ошибки будет фатальной для торгового счета. Инвестирование и трейдинг - это марафон, а не спринт. Иными словами, сейчас важно сохранить капитал. Для этого нудно снижать риски своей торговли.
В рамках портфеля автоследования "Активный трейдер" были снижены риски всех торговых алгоритмов. До момента, когда ситуация в мире станет более предсказуемой и благоприятной.

Стратегия удержала прибыль прошлых периодов.

Со времени последнего пика по доходности стратегии прошел ровно год. Весь этот год стратегия провела в широком боковике. Какие выводы можно сделать. Портфель состоит из импульсных и трендовых алгоритмов. Периоды низкой волатильности на рынке плохо отражаются на результатах таких стратегий. Однако результаты портфеля "Активный трейдер" удержались хоть в широком, но все же в боковике. Стратегия удержала прибыль прошлых периодов. И осталась в плюсе. Т.е. система риск-менеджмента выдержала неблагоприятный период. Остается ждать всплесков волатильности. Ситуация на мировых рынках остается напряженной, что дает надежду на хорошие движения.

Торговые стратегии начинают понемногу набирать обороты

В начале ноября прошли промежуточные выборы в Конгресс США. И сразу же со стороны политического руководства этой страны пошли разговоры о новых санкциях на Россию. Плюс нефть преподносит сюрпризы. В результате после почти месячного затишья  на наш рынок возвращается волатильность. Торговые стратегии начинают понемногу набирать обороты. В случае дальнейшего развития событий в том же ключе можно надеяться на окончание коррекции в работе стратегии.

...сегодня пришло время, и я переключил большинство стратегий в "спящий" режим.

Меня зовут Андрей Дар и я автор стратегии "Активный трейдер". Вы могли заметить просадку по счету с пиков сентября. Главным принципом моей торговли является системный подход как в самих стратегиях, так и в управлении и распределения капитала между стратегиями. Этот принцип определяет правила. Одно из правил касается ротации торговых систем. Все торговые системы протестированы на определенный уровень просадки. Таким образом чтобы: 1. не допускать просадку выше заданного уровня, а во 2х доходность должна быть выше уровня просадки как минимум в 2 раза. Таким образом просадка - это риск на который я иду для будущей прибыли. Если стратегии по просадке не достигают предельных значений, у меня нет оснований эту стратегию снимать с торговли. Сейчас по инструментам Si, Eu и SBER наступил как раз такой момент. И ко 2 ноября большинство стратегий были удалены, а оставшиеся настроены на торговлю минимальным лотом (1 контракт). До тех пор пока не изменится рынок и волатильность не вернется в эти инструменты. По мере того как эти стратегии начнут зарабатывать доход, позиция по ним будет увеличиваться. По остальным инструментам роботы торгуют в "боевом" режиме.

Подобные обстоятельства (продолжительный боковик с низкой волатильностью) редко, но бывают. И в торговлю это заложено. Именно поэтому в описании стратегии указан инвестиционный горизонт в 1 год. Из практики предыдущих лет видно, что волатильность возвращалась и удавалось не только окупить просадку, но и заработать прибыль выше просадки в несколько раз.

Кроме того хочу отметить, что все счета автоследования привязаны к моему личному счету. И я заинтересован в хороших результатах торговли. При этом рынок для всех одинаковый. И зарабатывает сейчас мало кто. Это можно видеть по рэйтингу Московской биржи http://ranking.moex.com/. И на таком рынке сейчас на первый план выходит сохранение накопленного дохода. Именно поэтому сегодня пришло время, и я переключил большинство стратегий в "спящий" режим. Торговля по счету будет вестись минимальными объемами. До изменения ситуации на рынке.  С  уважением Ведущий  "Активный  трейдер".

Интервью с Ведущим "Активный трейдер" ИК «РИКОМ-ТРАСТ» Андреем Даром.

В России всегда есть место «черным дням» недели: вторники, четверги, пятницы… Накануне мы наблюдали «черный понедельник», день когда все сыпалось на рынках, но герою нашего интервью, Андрею Дару удалось получить за этот день более +20%.

Р.Т. Андрей, добрый день. В «черный понедельник» Вам удалось показать доходность, которую даже в годовом измерении можно считать очень хорошей. Что это: четкий результат работающей стратегии, или счастливое стечение обстоятельств.

А.Д И то и другое. Это можно сравнить с рыбалкой. Я настроил и установил сети – это четкий расчет. А вот то, что в сети попалась рыба именно такого размера – случайность. Я знаю, что периодически в этот водоем заплывает крупная рыба, но когда это случится, никто не знает. Все остальное время в сети попадается мелкая рыбешка. А иногда, и чей-то ботинок вместо рыбы. Это рынок, без этого никак. В общем, это четкая стратегия по работе со случайностью.

Р.Т. На чем построена стратегия управления портфелем: алгоритмы, идеи

А.Д Различные алгоритмы. Их число и наполнение варьируется от ситуации на рынке. Например, на момент «черного понедельника» работало 23 алгоритма. Сработало 80% из них. Основная идея –поиск потенциальных прорывов на долгосрочных тенденциях. Это могут быть как технические, так и фундаментальные факторы. Например, начало сезона отчетности в США или консолидация на многолетних уровнях. Я ищу сжатые пружины до того, как все случится. В момент, когда все летит - уже поздно. Далее я настраиваю роботов на отработку этой идеи. Они в этом случае  очень удобны и практичны. Так случилось и в этот раз. Большинство роботов начали вставать в позиции еще накануне: в четверг и в пятницу.

Р.Т. Повторюсь, в понедельник был показан отличный результат, а каков личный рекорд?

А.Д Да, результат хороший, но были и лучше. В кризис 2014-2015 годов результат был значительно больше. Прошлый год в криптовалютах тоже был приятным. В этот раз движение было краткосрочным. Если бы рынок пошел дальше, результаты были бы больше.

Р.Т. Как давно занимаетесь управлением активов. На каких рынках?

А.Д Первые попытки я начал делать в 2007 году. Как и большинство вошел на максимумах рынка. В 2008 удалось заработать первые деньги. Потом на много лет провал. Занимался изучением всего, до чего мог дотянуться. Основной рынок для меня это Россия, затем криптомир. На третьем месте торговля на рынках США.

Р.Т. Есть ли признанные авторитеты в управлении, у которых можно и нужно учится

А.Д Да, безусловно. Можно изучать опыт всех, кто долго на рынке. Я много кого читаю. Например, слежу за твиттером одного американского трейдера. Он на рынке уже более 40 лет.

Р.Т. Что будет с рынком дальше?

А.Д Это всегда сложный вопрос. На Российском рынке сейчас все обошлось легким испугом. В мире в принципе не спокойно. Из идей, я жду хорошего прорывного движения по драг-металлам.

Р.Т. Кроме управления какие еще интересы в жизни?

А.Д Моя семья. Раньше я много, чем увлекался. 2 года назад у меня родилась дочь и это главное мое увлечение. Во-первых, на другое и времени не остается, а во-вторых, это оооочень интересно. Она все время меняется. И вместе с ней меняемся и мы.

Еще начал вести в Инстаграме (@fin.fishka) и Фейсбуке (@fin.fishka) свой образовательный блог по финансам и трейдингу. Хочу помочь людям, которые ищут информацию, как я когда-то искал.

Если движение продолжится, то мы увидим новые вершины по счету!

В портфеле алгоритмов "Активный трейдер" большинство стратегий ипульсные и трендовые. Их задача ловить сильные и резкие движения. При этом в периоды отсутствия таких движений стратегии теряют. А так как на рынке 70% времени выраженных движений нет, на первый план встает задача по сохранению средств в такие периоды, что полностью восполняется в благоприятные рыночные дни. Так  и   произошло  в этот раз. Последние несколько кварталов наблюдалась просадка по портфелю. Однако стратегии сумели вовремя войти в направлении рынка и поймать импульсы "черного понедельника". Предпосылки к этим движениям появились еще в конце прошлой недели. Алгоритмы сумели их распознать. Что позволило перекрыть предыдущие просадки. Если движение продолжится, то мы увидим новые вершины по счету!

В сентябре актив (фьючерс Доллар-рубль) торговался в узком диапазоне, не давая развернуться алгоритмам

В сентябре убыток по портфелю составит (ориентировочно на 28.09.2017) -2,16%.
Наибольший вес в портфеле (85%) составляют трендовые и импульсные  стратегии, отслеживающие 
фьючерс на пару Доллар-Рубль. 
В сентябре актив торговался в узком диапазоне, не давая развернуться алгоритмам. При этом стоит отметить, 
что подобные консолидации губительны для трендследящих торговых систем. Однако благодаря системе 
управления капиталом, удалось удержать просадку в рамках минимальных значений.
Данная консолидация по паре Доллар-Рубль, на мой взгляд, была вызвана экспирацией деривативов в сентябре
 и желанием крупных участников зафиксировать цену. А тот факт, что консолидация проходила 
на фоне динамического роста нефти BRENT(одного из основных драйверов пары), дает основания полагать, 
что в ближайшее время рубль начнет активно догонять нефть. 
В философию управления портфелем заложена ротация торговых алгоритмов по завершении каждого квартала. 
Ротация необходима, т.к. статистические закономерности, заложенные в систему, могут устаревать.
 В октябре будут проанализированы результаты работы алгоритмов, и стратегии с неудовлетворительными показателями
  будут удалены. Вместе с тем, будут добавлены новые, улавливающие текущие тенденции на рынке